Category: Inwestowanie i oszczędzanie

Spekulacja jest najbardziej popularną techniką inwestowania. Inwestor kupuje instrumenty finansowe aby je później odsprzedać, licząc na wzrost ich cen.

Krótka sprzedaż to strategia inwestycyjna polegająca na sprzedaży papierów wartościowych niebędących własnością sprzedającego.Transakcja ta jest zawierana w celu zarabiania na spadkach kursów papierów wartościowych.Inwestor przewidując, iż cena danego papieru spadnie sprzedaje go, po czym odkupuje go po niższej cenie.Zysk inwestora stanowi różnica pomiędzy kwotą uzyskaną ze sprzedaży papierów (po kursie wyższym) a kwotą, jaką uzyskał z tytułu ich zakupu.Inwestor traci jeżeli cena papierów wartościowych wzrośnie.

Źródło: www.gpw.pl

Analiza techniczna jest metodą badania trendów cenowych z wykorzystaniem historycznych kursów papierów wartościowych przedstawionych na wykresach. W analizie technicznej nie jest istotne jakie czynniki wpłynęły na układ sił podaży i popytu tylko prognozowanie czy w przyszłości będzie przeważać popyt czy podaż. Analiza techniczna pozwala określić moment zakupu i sprzedaży instrumentów finansowych i jest najbardziej odpowiednia dla inwestycji krótkoterminowych.

W wyniku obserwacji różnych rynków stwierdzono, że sytuacja na giełdach  lubi się powtarzać. Jest to skutek zachowań  ludzkich, które w pewnych sytuacjach są podobne. Pomimo upływu czasu i rozwoju cywilizacyjnego natura ludzka pozostaje w gruncie rzeczy taka sama. Ludzie podlegają takim samym emocjom jak przed wiekami. Zachowania te mają przełożenie na sytuację na rynkach kapitałowych i w konsekwencji na przebieg notowań giełdowych.

Analiza fundamentalna jest podstawową techniką badania rynku kapitałowego w oparciu o dane fundamentalne ze spółki i jej otoczenia.Na podstawie wyników tej analizy można ocenić kondycję ekonomiczną spółki oraz dokonać jej wyceny. Na kompleksową analizę fundamentalną składa się:
– analiza ogólnej sytuacji spółki;
– analiza finansowa spółki;
– analiza otoczenia makroekonomicznego spółki;
– analiza sektorowa spółki;
– wycena spółki;
Na podstawie dokumentów finansowych ustalanych jest pięć grup wskaźników na podstawie, których można ocenić: płynność, aktywność, zadłużenie, rentowność oraz wartość rynkową spółki. Analiza fundamentalna jest wysoce pracochłonna i kosztowna, wymaga specjalistycznej wiedzy z różnych dziedzin m.in. makroekonomii, rachunkowości i prawa gospodarczego.Analiza techniczna nie wskazuje momentu zakupu akcji.

źródło: www.gpw.pl

Proces inwestycji w weksle polega  na tym, że inwestor wpłaca  pieniądze do spółki nabywając w ten sposób  wystawiony przez spółkę weksel inwestycyjny. Pozyskany  kapitał spółka pożycza przedsiębiorcy zabezpieczając  transakcję hipoteką na nieruchomości. Inwestor zazwyczaj nabywa  weksel z dyskontem, a przy  wykupie otrzymuje całą wartość. To dyskonto stanowi zysk z inwestycji.

Nabywając weksel inwestycyjny pośrednio pożyczasz pieniądze przedsiębiorcy, który przeznacza je na realizację swoich inwestycji. Jeśli inwestycja  nie przyniesie oczekiwanych zysków, inwestor będzie zmuszony dochodzić swoich praw w drodze egzekucji z nieruchomości stanowiącej zabezpieczenie pożyczki. Może to być  utrudnione ze względu na skomplikowaną ścieżkę wezwania do wykupu weksla lub zaniżoną wyceną nieruchomości. Należy również zwrócić uwagę na fakt, że  spółka wystawiająca weksel nie podlega nadzorowi KNF a weksle inwestycyjne  nie są objęte gwarancją Bankowego Funduszu Gwarancyjnego.

 

 

Fundusz parasolowy, to rodzaj funduszu inwestycyjnego,w którym w ramach jednego funduszu wyodrębnionych jest wiele  subfunduszy o różnej polityce inwestycyjnej np. subfundusz inwestujący w akcje czy subfundusz inwestujący w obligacje.

Fundusze pasywne, tak jak z ich nazwy wynika charakteryzują się pasywnym podejściem do zarządzania portfelem inwestycyjnym. Strategia pasywnego inwestowania polega na naśladowaniu danego instrumentu bazowego np. indeksu WIG 20.

Maksymalna wysokość opłat pobieranych przez fundusze może wynosić: 3% w roku 2020, 2,5% od 2021 roku i 2% od 2022 roku.

Fundusze absolutnej stopy zwrotu to stosunkowo młody rodzaj funduszy, który zaczął się rozwijać dopiero po kryzysie 2008 roku i miał być odpowiedzią na mniejszą skłonność inwestorów do podejmowania ryzyka. W przeciwieństwie do tradycyjnych funduszy, których polityka inwestycyjna określa maksymalne i minimalne limity inwestycji w określone instrumenty finansowe, fundusze typu absolute return mogą bardzo elastycznie kształtować swoją politykę inwestycyjną co pozwala im na inwestowanie w różne klasy aktywów zarówno w Polsce jak i za granicą.

Skład portfela tego typu funduszy jest zmienny i dostosowywany do sytuacji rynkowej w taki sposób, aby fundusz osiągał dodatnia stopę zwrotu również podczas spadków notowań giełdowych.

Fundusze absolutnej stopy zwrotu są bezobsługowe i skierowane do inwestorów, którzy nie są gotowi do ponoszenie ryzyka związanego z samodzielnym inwestowaniem na rynkach kapitałowych.

Zasięg geograficzny inwestycji określa na jakich rynkach fundusz lokuje aktywa, powierzone mu przez inwestorów.